2026-08-29 台股盤後族群輪動｜46K高檔換手：成熟製程與零組件接棒、SEMICON暖身輪動前夜

由 庭華 劉 分享的筆記

加權指數 46,331 8/28 +356.23 · 盤中高46,5748月 +3,211 (+7.45%) 全球最強 外資買超 1,274億 連3日累計 · 8/28單日415.88億三大法人合計+468億 成交金額 7,808億 連日破兆、交投熱絡高檔換手量能 9月箱型 43.5K-46.5K 法人預估區間46K-48K 套牢20-25兆 一句話 操作定調：輪動低接、不追指數。 SEMICON 9/3-9/5 與 9/05非農★★★★★為雙催化——展前卡位矽光子/載板/先進封裝，續抱成熟製程與MLCC，規避法說後轉弱的AI組裝。 盤面總覽 — 高檔換手的資金流向 本週由「輝達 Q2 FY2027 EPS $2.22 優預期 → 台鏈 → 外資回補」點火，台積電 2,435、台達電/聯發科各+5%領軍；但資金自高檔權值外溢至 成熟製程（聯電漲停、世界跟漲） 與 零組件（MLCC/PCB火力全開） ，鴻海法說後-3%獲利了結為轉弱訊號。美股 8/28 小幅回檔（S&P -0.25%、那指-0.52%）但週線仍收紅，PCE 3.7%/核心3.3%僵固使9月FOMC按兵機率高，台股下週易「開高走低、量價背離」。 定調 指數已進高檔套牢區， 看族群不看指數 。外資買超能否維持＞100億/日、投信季底作帳是否提前，是續攻關鍵；反之量縮轉賣即降倉。 一、今日強勢族群（續抱區） 續抱 1) 成熟製程／二線晶圓 — 外資回補最強主軸 族群 代表 領漲帶動 進場理由 出場/停損 風險 成熟製程 聯電 2303 世界 5347 聯電亮燈漲停、成交1.84億股爆量；世界+1.3%跟漲 位階低、評價修復；外資由台積電外溢至二線；SEMICON設備材料外溢 聯電跌破漲停大量低點或爆量長黑3%出場；世界以10日線為停損 報價尚未全面調漲；若外資一日反轉或美股回檔，漲停不續航 籌碼追蹤：面板…